盈利盘指标(公司盈利能力评估范围？)
1. 公司盈利能力评估范围？
盈利能力指标主要包括营业利润率、成本费用利润率、盈余现金保障倍数、总资产报酬率、净资产收益率和资本收益率六项。实务中，上市公司经常采用每股收益、每股股利、市盈率、每股净资产等指标评价其获利能力。
1、营业利润率营业利润率，是企业一定时期营业利润与营业收入的比率。其计算公式为：
营业利润率=营业利润/营业收入×100%
营业利润率越高，表明企业市场竞争力越强，发展潜力越大，盈利能力越强。
在实务中，也经常使用销售毛利率、销售净利率等指标来分析企业经营业务的获利水平。其计算公式分别如下：
销售毛利率=（销售收入-销售成本）/销售收入×100%
销售净利率=净利润/销售收入×100%
2、成本费用利润率成本费用利润率，是企业一定时期利润总额与成本费用总额的比率。其计算公式为：
成本费用利润率=利润总额/成本费用总额×100%
其中：成本费用总额=营业成本+营业税金及附加+销售费用+管理费用+财务费用
成本费用利润率越高，表明企业为取得利润而付出的代价越小，成本费用控制得越好，盈利能力越强。
3、盈余现金保障倍数盈余现金保障倍数，是企业一定时期经营现金净流量与净利润的比值，反映了企业当期净利润中现金收益的保障程度，真实反映了企业盈余的质量。其计算公式为：
盈余现金保障倍数=经营现金净流量/净利润
一般来说，当企业当期净利润大于0时，盈余现金保障倍数应当大于1.该指标越大，表明企业经营活动产生的净利润对现金的贡献越大。
4、总资产报酬率总资产报酬率，是企业一定时期内获得的报酬总额与平均资产总额的比率了企业资产的综合利用效果。其计算公式为：
总资产报酬率=息税前利润总额/平均资产总额×100%
其中：息税前利润总额=利润总额+利息支出
一般情况下，总资产报酬率越高，表明企业的资产利用效益越好，整个企业盈利能力越强。
5、净资产收益率净资产收益率，是企业一定时期净利润与平均净资产的比率，反映了企业自有资金的投资收益水平。其计算公式为：
净资产收益率=净利润/平均资产×100%
其中：平均净资产=（所有者权益年初数+所有者权益年末数）/2
一般认为，净资产收益率越高，企业自有资本获取收益的能力越强，运营效益越好，对企业投资人、债权人利益的保证程度越高。
6、资本收益率资本收益率，是企业一定时期净利润与平均资本（即资本性投入及其资本溢价）的比率，反映企业实际获得投资额的回报水平。其计算公式如下：
资本收益率=净利润/平均资本×100%
其中：平均资本=（实收资本年初数+资本公积+实收资本年末数+资本公积年末数）/2
上述资本公积仅指资本溢价（或股本溢价）
7、每股收益每股收益也称每股利润或每股盈余，是反映企业普通股股东持有每一股份所能享有企业利润或承担企业亏损的业绩评价指标。每股收益的计算包括基本每股收益和稀释每股收益。基本每股收益的计算公式为：
基本每股收益=归属于普通股东的当期净利润/当期发行在外普通股的加权平均数
其中，当期发行在外普通股的加权平均数=期初发行在外普通股股数+当期新发行普通股股数×已发行时间/报告期时间一当期回购普通股股数×已回购时间/报告期时间（已发行时间、报告期时间和已回购时间一般按天数计算，在不影响计算结果的前提下，也可以按月份简化计算）。
稀释每股收益是在考虑潜在普通股稀释性影响的基础上，对基本每股收益的分子、分母进行调整后再计算的每股收益。
每股收益越高，表明公司的获利能力越强。
8、每股股利每股股利，是上市公司本年发放的普通股现金股利总额与年末普通股总数的比值，反映上市公司当期利润的积累和分配情况。其计算公式为：
每股股利=普通股现金股利总额/年末普通股总数
9、市盈率市盈率，是上市公司普通股每股市价相当于每股收益的倍数，反映投资者对上市公司每股净利润愿意支付的价格，可以用来估计股票的投资报酬和风险。其计算公式为：
市盈率=普通股每股市价/普通股每股收益
一般来说，市盈率高，说明投资者对该公司的发展前景看好，愿意出较高的价格购买该公司股票。但是，某种股票的市盈率过高，也意味着这种股票具有较高的投资风险。
10、每股净资产每股净资产，是上市公司年末净资产（即股东权益）与年末普通股总数的比值。其计算公式为：
每股净资产=年末股东权益/年末普通股总数
2. 衡量一家公司持续盈利能力的指标是市净率还是市盈率？
衡量一家公司持续盈利能力的指标，既不是市净率，也不是市盈率。市净率主要用来衡量企业在资本市场估值与企业净资产账面价值之比，表越高，表明资本市场对其越看；市盈率是资本市场对上市公司的估值，股票市价比每股净利润，该指标越高，说明资本市场估值越高。而企业持续盈利能力主要是指企业日常经营活动获取利润的能力，该业务要有可持续性和必要的增长性，衡量企业持续盈利能力指标主要有核心利润率，即核心利润除以营业收入，该指标越高，表明企业的持续盈利能力越强。
3. 怎么快速找出获利盘大于90%的股票？
对于一个合格的股票投资者来说，在看盘的时候不光要看盘面大小、成交量和K线图这些指标，同时也会高度关注获利盘，那么获利盘怎么看？获利盘多好还是少好呢？本文给大家解答这个问题。
一、获利盘怎么看？
获利盘看起来相对没那么直观，我们需要通过筹码分布图去看底部筹码的集中区域，以这个区域的价格上浮10%就是获利盘。获利盘中有机构也有散户的，分别表示机构和散户成本价和当前市场价的一个比例。
我们来说一个简单的例子，一直股票中所有股民包括机构的平均持仓成本价是7.21元，而当前的股价是在7.02元，在这个价位上，只有16%左右的人是赚到钱的，16%这部分筹码就是属于获利盘。当获利盘累计到一定的程度之后，持有股票并获利的这部分人就想落袋为安，于是这部分抛盘就会对股价产生一定的压力和影响。
大家都知道，一直股票买盘大于卖盘的时候，股价就会上涨，反之，则会下跌，因此获利盘抛压可能会引起股价的短期震荡，所以收获利盘是一个能够反映出一只股票资金面的最好的指标。
二、获利盘多好还是少好？
当我们看到这里，对获利盘已经有了一定的了解，这样看来，获利盘多了并不一定是什么好事，但是获利盘少了说明买这只股票的大部分人都在赔钱，也不一定是什么好事。其实筹码是为了让我们能够清楚看到股价在上涨或下跌的过程中成交是如何分布的，很多人忽略了这点，其实这个是非常重要的，当一只股票的筹码低位密集时，筹码的分布情况和股价的走向趋势都可以看出主力资金的动向，大家都知道主力会拉高后洗盘，但是再洗也不会洗到自己的成本里面去，根据这个原则，我们就可以根据筹码来寻找出最佳的买入点，这不失为一种股票买入的技巧。
而当一只股票筹码在高位密集时，则给我们的信号是主力出逃，这时候我们就要跟着跑了，否则接下来的下跌很可能会将之前的获利清除甚至被套。
1、一只股票的获利盘多少跟股价后期长得有很大关系，当股票获利比例超过90%的时候，股价就会震荡，所以在获利盘很高的情况下，不适合买入股票，如果这时股价滞涨，最好获利了结；
2、如果一只股票的获利盘低于5%，意味着这只股票绝大多数的资金都是被套牢的，包括主力资金也是，这时候主力必然不会心甘情愿的被套，他们势必会想尽办法来拉升股价，从而让自己解套，因此，当获利盘很低的时候，也是我们中长线介入的时候。
4. 企业的盈利能力指标有哪些？
企业的盈利能力指标有以下几个：
1、营业净利率：是指企业一定时期净利润与营业收入的比率。销售净利率越高意味着企业竞争力强，盈利能力强。
公式：营业净利率=净利润/营业收入
2、销售毛利率：是指企业一定时期的销售毛利与销售收入的比率。销售毛利率越高，企业盈利能力越强。
公式：销售毛利率=（销售收入-销售成本）/销售收入
3、成本费用利润率：是指企业一定时期内利润额与成本费用额的比率。成本费用利润率越高，表明企业成本控制越好，盈利能力越强。
公式：成本费用利润率=利润总额/成本费用总额
4、总资产净利率：是指净利润与总资产的比率。总资产净利率越高，表明企业单位资产能够创造的利润就越高，企业盈利能力就越强。
公式：总资产净利率=净利润/总资产
5、权益净利率：是指净利润与股东权益的比率。权益净利率越高，表明企业为股东创造的价值越高。
公式：权益净利率=净利润/股东权益
除以上表明企业盈利能力的指标外，还有一些表明企业经营能力的指标。
如表明企业短期偿债能力的指标：流动比率、速动比率、现金比率、现金流量比率。
表明企业长期偿债能力的指标：资产负债率、产权比率、权益乘数、利息保障倍数。
表明企业营运能力的指标：应收帐款周转率、存货周转率、流动资产周转率、非流动资产周转率、总资产周转率。
5. 企业利润率分析的最主要指标有？
反映企业盈利能力的指标,主要有销售利润率、成本费用利润率,资产总额利润率、资本金利润率、股东权益利润率。
(一)销售利润率
销售利润率(Rate of Return on Sale)是企业利润总额与企业销售收入净额达比率。它反映企业销售收入中,职工为社会劳动新创价值所占的份额。其计算公式为:
销售利润率=利润总额/销售收入净额×100%
该项比率越高,表明企业为社会新创价值越多,贡献越大,也反映企业在增产的同时,为企业多创造了利润,实现了增产增收。
(二)成本费用利润率
成本费用利润率是指企业利润总额与成本费用总额的比率。它是反映企业生产经营过程中发生的耗费与获得的收益之间关系的指标、计算公式为。
成本费用利润率=利润总额/成本费用总额×100%
该比率越高,表明企业耗费所取得的收益越高、这是一个能直接反映增收节支、增产节约效益的指标。企业生产销售的增加和费用开支的节约,都能使这一比率提高。
(三)总资产利润率
总资产利润率(Rate of Return on Total Assets)是企业利润总额与企业资产平均总额的比率,即过去所说的资金利润率。它是反映企业资产综合利用效果的指标,也是衡量企业利用债权人和所有者权益总额所取得盈利的重要指标。其计算公式为:
总资产利润率＝利润总量/资产平均总额×100%
资产平均总额为年初资产总额与年末资产总额的平均数。此项比率越高,表明资产利用的效益越好,整个企业获利能力越强,经营管理水平越高。
(四)资本金利润率和权益利润率
资本金利润率是企业的利润总额与资本金总额的比率,是反映投资者投入企业资本金的获利能力的指标。计算公式为:
资本金利润率=利润总额/资本金总额×100%
这一比率越高,说明企业资本金的利用效果越好,反之,则说明资本金的利用效果不佳。
企业资本金是所有者投入的主权资金,资本金利润率的高低直接关系到投资者的权益,是投资者最关心的问题。当企业以资本金为基础,吸收一部分负债资金进行生产经营时,资本金利润率就会因财务杠杆原理的利用而得到提高,提高的利润部分,虽然不是资本金直接带来的,但也可视为资本金有效利用的结果。它还表明企业经营者精明能干,善于利用他人资金,为本企业增加盈利。反之,如果负债资金利息太高,使资本金利润率降低,则应视为财务杠杆原理利用不善的表现。
这里需要指出,资本金利润率指标中的资本金是指资产负债表中的实收资本,但是用来作为实现利润的垫支资本中还包括资本公积、盈余公积、未分配利润等留用利润(保留盈余),这些也都属于所有者权益。为了反映全部垫支资本的使用效益并满足投资者对盈利信息的关心,更有必要计算权益利润率。
权益利润率(Rate of Return on Equity)是企业利润总额与平均股东权益的比率。它是反映股东投资收益水平的指标。计算公式为:
权益利润=利润总额/平均股东权益×100%
股东权益是股东对企业净资产所拥有的权益,净资产是企业全部资产减去全部负债后的余额。股东权益包括实收资本、资本公积、盈余公积和未分配利润。平均股东权益为年初股东权益额与年末股东权益额的平均数。
该项比率越高,表明股东投资的收益水平越高,获利能力越强。反之,则收益水平不高,获利能力不强。
权益利润率指标具有很强的综合性,它包含了总资产和净权益比率、总资产周转率和(按利润总额计算的)销售收入利润率这三个指标所反映的内容。各指标的关系可用公式表示如下:
股东权益利润率=利润总额/平均股东权益=(总资产/平均股东权益)×(销售收入/总资产)×(利润总额/销售收入)
为了反映投资者可以获得的利润,上述资本金利润率和股东权益利润率指标中的利润额,也可按税后利润计算。
二、股份公司税后利润分析
股份公司税后利润分析所用的指标很多,主要有每股利润、每股股利和市盈率。
(一)每股利润
股份公司中的每股利润(Earnings Per Share,缩写EPS)是指普通股每股税后利润。该指标中的利润是利润总额扣除应缴所得税的税后利润,如果发行了优先股还要扣除优先股应分的股利,然后除以流通股数,即发行在外的普通股平均股数。其计算公式
普通股每股利润=(税后利润-优先股股利)/流通股数
(二)每股股利
每股股利(Dividends Per Share,缩写 DPS)是企业股利总额与流通股数的比率。
股利总额是用于对普通股分配现金股利的总额,流通股数是企业发行在外的普通股股份平均数.计算公式如下:
每股股利=股利总额/流通股数
每股股利是反映股份公司每一普通股获得股利多少的一个指标。
每股股利的高低,一方面取决于企业获利能力的强弱,同时,还受企业股利发放政策与利润分配需要的影响。如果企业为扩大再生产,增强企业的后劲而多留,则每股股利就少,反之,则多。
(三)市盈率
市盈率,又称价格一盈余比率(Price---Earning Ratio,缩写P/E)是普通股每股市场价格与每股利润的比率。它是反映股票盈利状况的重要指标,也是投资者对从某种股票获得1元利润所愿支付的价格。计算公式如下:
市盈率=普通股每股市场价格/普通股每股利润
该项比率越高,表明企业获利的潜力越大。反之,则表明企业的前景并不乐观。股票投资者通过对市盈率的比较,用作投资选择的参考。
