12月27日今日获机构买入评级推荐的股票有哪些？
中亿财经网12月27日讯，今日获机构买入评级推荐的股票有哪些？
恒立液压(601100)：液压件国产化龙头，泵阀业务驱动增长
投资逻辑：潜心修炼内功，铸就国产液压件行业龙头。恒立液压主营液压元件的研发制造，公司从最初挖机专用油缸，拓展到非标油缸及液压泵阀领域。2016年下半年开始，挖机市场景气复苏，公司油缸业务大幅增长;同时液压泵阀顺利切入市场，市占率稳步提升。2018前三季度公司收入31.6亿、同比增长56%，归母净利润7.19亿、同比增长160%。
液压泵阀放量突破。挖机液压泵阀市场规模是油缸两倍，此前基本由国外厂商占据。公司在行业低谷期持续投入，成立液压科技子公司重点开发泵阀产品;同时对外收购上海立新及德国哈威InLine，获取行业领先的品牌和技术。2017年，借助下游工程机械复苏，公司顺利切入挖机泵阀市场，实现收入2.5亿、同比增长198%;目前小挖泵阀已大批量出货，中大挖泵阀完成产线布局，产能逐步释放。
挖机油缸趋于稳定。公司挖机油缸业务与整机销量高度相关，2011年至今挖机行业经历萧条到复苏周期，挖机油缸收入随之波动。2018年前11月挖机累计销量18.74万台、增长48%，展望后续更新需求占据主导、行业销量趋于稳定，公司继续拓展客户范围，预计挖机油缸仍有增长空间。
非标油缸提供安全垫。公司在非标油缸领域具备优势，国内盾构机市场份额一度超过70%，在过去几年挖机行业低谷时期，公司加大开拓非标油缸业务，平滑整体收入的波动。今年以来，公司在海外高空作业平台、海工装备等非标油缸领域取得了较快的增长。国内盾构机+海外高空作业平台两大市场液压油缸需求量在30亿元/年，非标油缸庞大分散的市场为公司提供业绩保障的安全垫。
投资建议：我们预测公司2018-2020年归母净利润分别为8.6亿、10.4亿、12.3亿元，同比增长124%、21%、18%;PE分别为20、17、14倍。首次覆盖给予“买入”评级，6-12个月目标价25元。
风险提示：挖机销量大幅下降的风险;应收账款与存货上升的风险;泵阀产品市场销售不及预期的风险;原材料价格大幅上涨的风险。
晶盛机电(300316)：焦先进制造，晶体硅生长设备龙头再起航
深耕先进制造，打造晶体硅生长设备龙头。公司是我国晶体硅生长设备龙头企业。主营产品包括全自动单晶生长炉、多晶硅铸锭炉、全自动硅片抛光机、蓝宝石晶锭、LED灯具自动化生产线等，主要应用于太阳能光伏、集成电路、LED、工业4.0等新兴产业。18年前三季度，公司实现营收18.9亿元，同比增长50.3%;实现归母净利润4.5亿元，同比增长76.1%。预计18年全年净利润同比增长45%-75%，公司盈利能力不断增强，各项财务指标持续趋好。18年前三季度，公司执行的订单量大增，未完成合同总计28.7亿元，四季度订单量依然维持高位。公司注重技术研发，研发费用占营收的比重高达7.7%，产品技术升级快速，研发新品层出不穷。公司客户涵盖光伏、半导体和蓝宝石材料等领域，优质的客户资源为业绩的高速增长提供强力保障。
半导体设备蓄势待发，国产替代势不可挡。18年第三季度，中国半导体设备销售额达39.8亿美元，同比增长106.2%;中国半导体设备销售额超过常年位居第一的韩国，成为世界半导体设备第一大国。中国半导体设备行业迅速发展，主要受益于国内存储芯片需求旺盛，产品价格大幅上涨所致。未来，物联网、智能汽车、AI、VR等下游新兴领域的快速发展，半导体设备行业上升趋势愈加明显。中国硅片需求旺盛，集成电路进口不断增加，国产替代步伐不断加速，带动上游设备厂商业绩持续高增长。
光伏行业高速发展，政策有望迎来边际宽松。硅作为光伏发电的重要原材料之一，光伏行业的发展对晶体硅的需求越来越大。中国太阳能光伏产业快速发展，2017年，中国光伏装机量高达131GW，同比增长69.3%，占世界的比重高达32.8%，是全球光伏产业第一大国。近年来我国政府出台了许多支持性政策，加速了光伏产业的腾飞。虽然531光伏新政对光伏产业有一定的冲击作用，但后续的政策有望迎来边际宽松，未来太阳能光伏依然是硅生长设备需求的重要一极。
投资建议：公司是我国晶体硅生长设备龙头企业，我们预计公司18/19年的每股收益分别为0.48/0.62元，当前股价对应PE分别为22/17倍，给予公司“推荐”评级。
风险提示：宏观经济下滑;国家政策支持力度减弱;市场竞争加剧;订单量下滑，业绩不及预期。
先导智能(300450)：全球化逻辑落地，正式成为特斯拉供应商
全球化逻辑落地，象征意义明显。此次公司取得特斯拉订单，节奏远快于预期，国内锂电设备走向全球，逻辑应验。特斯拉汽车公司是全球豪华智能电动汽车行业的领导者，致力于通过最创新的技术加速人类社会向可持续交通迈进，同时，特斯拉2018年3季度盈利转正，净利润达到3.12亿美元，同比增长150.3%,自由现金流达到8.81亿美元，大幅超出预期，为行业设立标杆。预计此次与特斯拉的合作，将会在未来2-3年持续为公司增长提供动力。
国内CATL扩产超预期，提振行业。国内行业业来说，CATL今年招标总体来说，量超出预期，对于整体行业有提振作用。明年来说，BYD等客户预计将会有一定的量，软包方向孚能、万向123、捷威等厂商也值得重点关注，孚能科技日前也宣布正在为其欧洲制造中心项目选择最终建设地点，国内优质电池龙头扩产值得期待，预计明年国内设备市场同比增长20%-30%。
未来2-3年总体逻辑：全球高端电池产能不足，有望成为新的爆发契机。我们认为锂电设备行业虽然上一波扩产高峰已经过去，但是仍存在爆发的可能，主要是高端电池产能仍然不足。随着海外车厂的车型19、20年陆续投放，按照配套电池厂建设1-2年的周期，那么预计今年下半年将逐步进入行业的扩产周期，时间点临近，对于设备企业，LG、三星、松下(特斯拉)等企业订单将会陆续释放，海外电池企业尤其需要关注。根据草根调研，海外电池厂正积极接触国内龙头设备公司，拥抱国产供应链，我们看好国内锂电设备龙头企业。而作为多个海外车厂的合作伙伴CATL，国产化设备比例达到80%以上，我们认为国内设备公司无论从产能、交期、技术、服务等方面均能够满足要求，随着CATL的电池成本下滑，我们认为整个设备行业国产化提高是必然趋势。
盈利性预测与估值。我们预计公司18-20年归属于母公司股东净利润分别为7.85亿、10.7、16.2亿，EPS分别为0.89、1.21、1.84，对应估值31、23、15倍，维持买入评级。
风险提示：下游扩产缓慢;产业链竞争加剧
深南电路(002916)：产业转移联合5G、新能源汽车
首个全球前20的PCB公司的内资企业，多年耕耘于PCB行业。公司在PCB行业的30年辛勤深耕，让公司在2017年营收达到57亿元，占据全球市场份额的1.28%，排在全球第21位。在2018年上半年公司已经进入全球PCB第十名，同时也是中国内资企业排名前列的公司。
2010年至现在，全球PCB产业逐步开始向中国大陆转移。随着日、美、韩资企业相继关闭，中国大陆PCB厂商从生产技术及生产设备上的后发制人，将会实现盈利率全球最高。截止至2017年，中国大陆PCB产值已经占据了全球PCB市场的50.53%，稳坐全球PCB产值第一大国之名。到未来，随着5G时代来临，物联网、AI、全自动汽车都将成为全球PCB市场规模的增量点，作为未来全球PCB产业大国的中国也将受益于此。
新能源汽车为PCB行业开出新大门。与传统汽车相比，新能源车由于其独特的动力系统，因而对PCB的需求有显著提升。未来自动驾驶技术的成熟将极大地带动安全系统电子化率的提升，新能源汽车的普及将促进动力控制系统的应用，这两大驱动因素将大大促进车用PCB行业的发展。车用PCB预计到2019年PCB市场容量将接近60亿美元，包括安全系统和驾驶系统在内的汽车电子系统市场容量都将大幅提升。
5G潮助力PCB行业，中国基站建设将再次带动通讯行业全面发展。随着5G的推广，将会带来一轮原有基站改造和新基站建设潮。2017年我国4G广覆盖阶段基本结束，4G宏基站达到328万个。5G宏基站总数量将会是4G宏基站1.1~1.5倍，对应360万至492万5G宏基站。此同时也将带动移动终端在未来的一波更新换代的节奏，更将从全方面助力PCB。
盈利预测与投资建议：公司在PCB领域已成中国大陆内资龙头企业，辅以封装基板领域的技术领先，以及在多个细分领域的领先地位，同时公司将作为5G时代的第一批受益者，我们看好公司在PCB和封装基板领域的成长。我们预计2018/2019/2020年公司销售业务的同比增速为23.26%/30.71%/33.33%，因此我们预计公司2018E/2019E/2020E年实现营收70.09/91.62/122.16亿元;归母净利润7.05/9.57/13.62亿元，目前对应PE为30.1x/22.2x/15.6x，首次覆盖给予“买入”评级。
风险提示：产品原材料价格波动巨大，5G通讯发展不及预期，新能源汽车及其他行业下游推广不及预期。
【以上内容仅供参考，不构成投资建议。】
