深交所创业板上市规则(创业板st规则？)
1. 创业板st规则？
创业板不采取st制度，根据深交所2018年修订的《创业板股票上市规则》，最近三年净利润连续亏损的创业板股票不实行风险警示，直接退市。
2. 主板和中小板上市规则是注册制还是核准制？
主板和中小板上市规则目前是核准制。深交所创业板及上海交易所科创板执行的注册制。核准制需要中国证监会发行审核委员会审批。而注册制只需要交由上海证券交易所或深圳证券交易所审核，报中国证监会备案注册，公司只需保证信息披露真实，准确，完整。
3. 深交所上市条件？
主体资格：
合法存续的股份有限公司；
自股份公司成立后，持续经营时间在3年以上，但经国务院批准的除外；
最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。
独立性
具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力；
五独立：资产完整、人员独立、财务独立、机构独立、业务独立；
发行人的业务独立于控制股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不得有同业竞争或者显失公平的关联交易。
规范运作
依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度；
内部控制制度健全且被有效执行；
发行人最近36个月内无重大违法违规行为，或严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形；
公司章程明确对外担保的审批权限和审议程序，不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形；
有严格的资金管理制度，不得有资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情形。
财务与会计
最近3个会计年度净利润均为正数且净利润累计>3000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据；
最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计>5000万元；或最近3个会计年度营业收入累计>3亿元；
发行前股本≥3000万股；
最近一期末无形资产占净资产的比例≤20%；
最近一期末不存在未弥补亏损；
内部控制在所有重大方面有效，会计基础工作规范，财务会计报告无虚假记载；
不存在影响发行人持续盈利能力的情形。
募资资金运用
募集资金应当有明确使用方向，原则上应当用于主营业务；
募集资金数额或投资项目应与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应；
募集资金投资项目应当符合国家产业政策、投资管理、环境保护、土地管理以及其他法律、法规和规章的规定；
募集资金投资项目实施后，不会产生同业竞争或者对发行人独立性产生不利影响；
发行人应当建立募集资金专项存储制度，募集资金应当存放于董事会决定的专项账户。
股本及公开发行比例
发行后总股本<4亿股，公开发行比例须≥25%;
发行后总股本>4亿股，公开发行比例须≥10%。
注：如公司存在H股流通股，则公开发行比例以H股、A股流通股合计值为计算依据。
股东承诺
控股股东和实际控制人应当承诺：自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其直接或者间接持有的发行人公开发行前已发行的股份，也不由发行人回购其直接或者间接持有的发行人公开发行前已发行的股份。
4. 深交所股票上市规则？
1、集合竞价：发行价的上下20%（超过120%，但未超过144%的申报，不能参加开盘集合竞价，暂存于交易主机，当连续竞价成交价波动使其进入有效竞价范围时，参与连续竞价）
2、连续竞价：不得高于发行价的144%且不得低于发行价格的64%
3、盘中临时停盘：首次上涨或下跌达到正负10%的，盘中临时停牌30分钟。临时停牌时间跨越14:57的，于14:47复牌并对已接受的申报进行复牌集合竞价。
随着注册制的推进，深交所对创业板的开户条件以及涨跌幅限制有了新的说明。投资者开通创业板需要两年交易经验，前20个交易日10万日均资产等。创业板上市前五日不设涨跌幅限制，后面实施20%的涨跌幅等。
5. 沪深交易所注册制交易规则？
深交所注册制交易规则：
一，异动规则。
俗称龙虎榜规则，这些跟之前并无大差异，正好借着这个机会看一下。（总有好多人问龙虎榜咋来的）
先看单日的规则。
1. 当日收盘价涨跌幅偏离值达到±7%的各前五只主板股票，当日收盘价涨跌幅达到±15%的前五只创业板股票。
收盘价涨跌幅偏离值的计算公式为：收盘价涨跌幅偏离值=单只证券涨跌幅-对应分类指数。
涨跌幅证券价格达到涨跌幅限制的，取对应的涨跌幅限制比例进行计算。
2. 当日价格振幅达到 15%的各前五只主板股票，当日价格振幅达到30%的前五只创业板股票。
3. 当日换手率达到 20%的各前五只主板股票，当日换手率达到 30%的前五只创业板股票。
收盘价涨跌幅偏离值、收盘价涨跌幅、价格振幅或换手 率相同的，依次按成交金额和成交量选取。
主板A股股票、创业板股票对应分类指数分别是深证A股指数、创业板综合指数。
无价格涨跌幅限制股票，公布其当日买入、卖出金额最大的五家证券营业部或交易单元及其各自买入、卖出金额。
然后是异动规则（三日以及三日内触发的）
主板股票连续三个交易日内日收盘，价涨跌幅偏离值累计达到±20%的，创业板股票连续三个交易日内日收盘价涨跌幅偏离值累计达到±30%的。
收盘价涨跌幅偏离值累计值的计算公式为：收盘价涨跌幅偏离值累计值=（单只证券期末收盘价/期初前收盘价-1）×100%-（对应指数期末收盘点数/期初前收 盘点数-1）×100%。
这个规则理解起来非常拗口，我的理解应该跟之前一样，采取区间测算法，要是不放心，再看几天龙虎榜就知道了。
还有，严重异常波动：
出现下列情形之一的属于严重异常波动，也会公布龙虎榜信息。
1. 主板股票连续十个交易日内四次出现异常波动情形，创业板股票连续十个交易日内三次出现同向异常波动情形； （这条应该就是深交所的特停规则，说的异动是上面提到的，主板三天20%算一次，创业板三天30%算一次）
（下面这两部分跟之前不一样，注册制后新增的。）
2. 连续十个交易日内日收盘价涨跌幅偏离值累计达到+100%（-50%）；
3. 连续三十个交易日内日收盘价涨跌幅偏离值累计达到+200%（-70%）；
（所以，后面主板炒作会比之前增加一个枷锁，十天涨100%可能会特停，以后的超级龙头会变少了）
交易规则。
主板票和创业板票，后面竞价阶段均有±2%的价格笼子限制了。
上市新股的特别停牌及复牌的方式：
1. 无价格涨跌幅限制的股票盘中交易价格较当日开盘价格首次上涨或下跌达到或超过30%的；
2. 无价格涨跌幅限制的股票盘中交易价格较当日开盘价格首次上涨或下跌达到或超过60%的；
3. 实施盘中临时停牌，单次盘中临时停牌时间为10分钟：
无价格涨跌幅限制的股票不纳入异常波动及严重异常波动指标的计算。
补充一条。
还有一种情况会触发严重异常波动。主板股票连续三个交易日内日均换手率与前五个交易日的日均换手率的比值达到30倍，且该证券连续三个交易日内的累计换手率达到20%的。只不过这个条件及其严苛，平时基本看不到，估计很多人都没听过。
上交所注册制交易规则：
单日内的异动跟之前一样，因为上交所的特停不是主流（天鹅股份也停过），单日异动不讲了。
讲下严重异常波动。
上交所主板，出现下列情形之一的，属于严重异常波动：
1. 连续10个交易日内4次单日同向异常波动情形；（俗称，三天20%）
2. 连续10个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到+100%（-50%）；
3. 连续30个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到+200%（-70%）；
4. 无价格涨跌幅限制的股票不纳入异常波动及严重异常波动指标的计算。
对应分类指数包括本所编制的上证A股指数。（B股对应B股指数，基金对应基金指数）
科创板股票。
异常波动：连续3个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到±30%；
严重异常波动：
1. 连续10个交易日内3次出现同向异常波动情形；（3天30%）
2. 连续10个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到＋100%（-50%）；
3. 连续30个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到＋200%（-70%）；
对应基准指数指本所编制的上证科创板50成份指数。
不过有一点要说明，文件中并未明说，严重异常异动就一定停牌，最终解释权在交易所。
